002254  买入理由   我 的实战   30.31    第2次买入无     业绩优   产品供不应求  价格低 技术领先  行业壁垒        持有    002252   买入理由   我的实战 开牌  20.00     第2次买入  25.30    业绩优   产品供不应求  价格低 技术领先  行业壁 垒        中线 持有    600900  600583   长线 中线 持有  基础行业 持有 稳定成长差  000799中线 持有业绩大幅

7.30我的实战002254翻倍第2股烟台氨纶
7.30我的实战002252翻倍第1股上海来士  .一个把水变成黄金的企业.错过茅台.五粮液.张裕.别再错过 泸州老窖  8.9   我的实战买就买好股翻倍第3股    泸州老窖 提价提升白酒业绩，今年泸州老窖业绩的大幅增长可以预期，按照国窖1573提价60元/瓶，价格成本基本维持稳定，可以增加产品毛利率接近1个百分点，预计将带来公司白酒EPS0.05元的业绩增加，全年白酒业绩预计达到0.95元，业绩大幅增长可以预期。考虑到5月份以后的证券市场交易量持续低迷，今年对公司的业绩贡献下降，维持对公司2008、2009年EPS1.05元、1.38元的业绩预测。   公司做为浓香型白酒"鼻祖"，有着泸州老窖独特的历史文化积淀，有着不可复制的生产条件、地理气候条件，使公司占有行业的独特性。 公司的市场定位清晰，实行"双品牌"策略，特曲系列有望形成利润增长点。国窖1573达到3,000吨产能极限后，不扩产能，产量服从价格。公司实行品牌接力，加大对特曲品牌的投入，希望特曲系列形成利润增长点。07年9月，公司对特曲系列换包装提价，每瓶出厂价由80-90元提到90-100元，目前铺货基本完成。06年特曲销量5,000多吨，预计07年销量增长25%，达到6,000多吨，公司计划到2010年，将特曲系列销量恢复到1万吨左右。
    泸州老窖控股华西证券将增厚业绩，未来有望利用华西证券实现资本与产业相结合。泸州老窖是华西证券的控股股东，持有华西证券35%股权，也有可能继续收购华西证券股权。公司收购华西证券股权价格相对较低，即便券商业绩具有周期性波动的特点，长期来看还是比较合理。07上半年华西证券收入15.7亿元，净利润7.6亿，预计07年净利润12亿元，假设08年净利润增长10%，那么控股华西证券将增厚泸州老窖08年每股收益约0.46元。公司收购华西证券股权，不是为了业务多元化，意在借助华西证券资本平台，实现资本与产业相结合。07年6月，公司通过股权置换方式，控股80%湖南武陵酒厂，将来不排除公司借助华西证券资本平台继续收购其他白酒企业，实现全国白酒产业布局。
                      ｜2008-03-31｜2007-12-31｜2007-09-30｜2007-06-30｜
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｜每股收益(元)      ｜0.5880    ｜0.8875    ｜0.4700    ｜0.2900    ｜
｜每股收益扣除(元)  ｜0.5734    ｜0.7840    ｜0.4700    ｜0.2900    ｜
｜每股净资产(元)    ｜3.6900    ｜3.1000    ｜2.6800    ｜2.5100    ｜
｜调整后每          ｜          ｜          ｜          ｜          ｜
｜股净资产(元)      ｜-         ｜-         ｜-         ｜-         ｜
｜净资产收益率(%)   ｜15.9400   ｜28.6000   ｜17.4800   ｜11.6400   ｜
｜每股资本公积金(元)｜0.8067    ｜0.8067    ｜0.8023    ｜0.8023    ｜
｜每股未分配利润(元)｜1.4381    ｜0.8497    ｜0.5156    ｜0.3383    ｜
｜主营业务收入(万元)｜126676.35 ｜292685.45 ｜199767.68 ｜129401.20 ｜
｜主营业务利润(万元)｜-         ｜-         ｜-         ｜-         ｜
｜投资收益(万元)    ｜9566.23   ｜15878.98  ｜79.27     ｜79.27     ｜
｜净利润(万元)      ｜51273.75  ｜77336.71  ｜40869.62  ｜25416.14  ｜
└─────────┴─────┴─────┴─────┴────       在日前举行的一场慈善拍卖会上，一坛五公斤装的泸州老窖定制酒被拍出了一百万元天价。面对日益膨胀的奢侈品市场，泸州老窖股份有限公司总经理张良信心满满地表示，该公司将进军超高端奢侈白酒市场，与目前在市场上占主导地位的洋酒一争高下。　　在这场拍卖会上，一名河南籍买家经过几轮叫价，最终以百万人民币将这坛酿制于念子窖窖池、隶属舒聚源永盛作坊的定制原酒买走。剩余的8坛定制酒也被竞拍者瓜分，无一流标。据统计，9坛定制酒共卖出409万元，所有款项将被捐赠给该市叙永县用于捐建希望小学。　　这次拍卖的定制酒限量青瓷坛5公斤装原酒，是由泸州老窖国家级白酒评委林天学、周军、卢中明和曾娜从九坛原酒里分别提取封而成。客户可完全按自己的个性品味自由选择酿酒师、酿造季节、不同馏分蒸馏酒、专属洞、原酒年份及个性化包装。　　张良表示，目前国内超高端白酒的市场几乎是空白，是真正的卖方市场，泸州老窖非常看好潜在的市场。张良称，估计全国的超高端奢侈白酒“至少有300亿”的市场空间。　　泸州老窖销售公司总经理刘淼称，以定制白酒这种个性化的高端服务，将有效地提升泸州老窖的品牌形象。

002252   买入理由   我的实战 开牌  20.00     第2次买入  25.30    业绩优   产品供不应求  价格低 技术领先  行业壁垒    中线 持有   上海莱士（002252）是国内血浆综合利用率高、产品种类齐全、结构合理的领先血液制品企业，共有10个单采血浆站。公司是一家民营企业，实际控制人黄凯先生和郑跃文先生通过莱士中国与科瑞天诚分别持有上海莱士股票发行后37.5%股份，公众股东持有25%的股份。黄凯先生具有美国成熟市场血液制品行业30多年研究和管理经历，非常熟悉血制品行业，对公司发展有举足轻重影响。
　　血液制品行业景气度高：国内血液制品行业政策壁垒高，整顿浆站血浆资源全行业短缺，行业集中度提高。预计血浆短缺会持续到2010年，近三年竞争主要集中于血浆资源，因此行业将持续高景气度。国内企业以低附加值的白蛋白为主，从国际发展经验看高附加值的凝血因子类产品占主导，2011年后随着血浆资源短缺逐步缓解，行业竞争转向高附加值的小制品。
　　公司采浆量和投浆量上升，血浆成本也在上升，但八因子和其它小制品增长较快：通过扩大采浆区域老浆站挖潜和新建浆站，我们预计2008-2010年采浆320吨、360吨、400吨，投浆250吨、360吨、400吨。但采浆成本将从2007年的32万/吨达到2008年的41万元/吨，未来采浆成本继续上升，公司通过加大八因子和其他小制品生产销售，提高血浆利用率化解成本压力。
　　募集资金项目解决产能瓶颈：公司产能仅能处理400吨血浆，募集资金提高血浆处理能力，扩大白蛋白、静丙和小制品等产品的产能，以保障公司未来长期发展。预计2008-2010年摊薄EPS为0.78元、1.12元和1.65元，参考可比上市公司华兰生物08年45倍PE，给予上海莱士08年40-45倍PE估值，合理价格中枢为31.2-35.1元。考虑上市两天的成交回报来看，可以看高一线，短线目标40元。扩大采浆区域对公司中长远发展带来积极影响：据我们了解，兴平莱士2007年5月开始为公司供浆，去年全年为公司供浆28.28吨。2008上半年兴平莱士每月供浆超过3吨，在公司下属10个浆站中供浆能力居前。此次兴平莱士扩大采浆区域从长远来说会对供浆量产生积极影响。
    短期供浆上升还需时间：新扩大采浆区域由于没有献浆习惯，采浆量上去需要有一个过程，通常情况下需要2年时间供浆才能够达到正常水平。我们预计兴平莱士此次扩大采浆区域今年供浆量较小，对今年采浆量影响不大。09年之后新扩大采浆区域供浆将逐渐上
    四季度血制品价格有望提高，生产企业值得持有：今年上半年公司采浆约130吨，全年采浆可能会达到300吨。由于受90天检疫期制度影响，下半年血制品供应短缺将更加严重，我们认为四季度国家可能会提高血制品最高限价，血制品生产企业仍然是值得持有的公司，我们维持上海莱士2008-2010年0.59元、0.94元、1.2元每股收益，维持增持评级。血液制品行业发展前景广阔
    作为血液的替代品，血液制品在医疗急救及某些特定疾病的预防和治疗上，有着其他药品不可替代的重要作用，拥有广泛的市场前景。因为血液制品的特殊性，除人血白蛋白之外，其他血液制品均不允许从国外进口。政策性壁垒使国内的血液制品行业成为一个没有新进入者的封闭性行业，客观上有利于行业内公司，尤其是龙头公司的生存和发展。而随着国内医疗水平的提升及居民收入水平和对血液制品认知度的提高，血液制品的临床使用量不断增加，市场容量在不断增长，行业开始快速发展，自2006年以来一直维持高景气度。
    目前我国城市居民白蛋白使用水平已与欧美等发达国家相当，但农村居民白蛋白等血液制品的使用明显不足，预计未来人血白蛋白的需求量将保持平稳增长，年增长率在10%至15%之间，显然，公司也将立足产业的快速发展而焕发更多活力。
    行业龙头地位突出
    作为高新技术企业，公司是国内同行业中血浆综合利用率高、产品种类齐全、结构合理的领先血液制品生产企业之一。公司主要生产人血白蛋白等共7个品种23个规格的产品，产品价格高于同行业内平均水平，属于优质优价产品，在占据血制品高端消费市场的同时，在业内和消费者中拥有良好的知名度和强大的品牌优势。同时，公司是国内最早开拓海外市场的血液制品生产企业，产品远销海外多个国家，为国内同行业中出口规模最大的血液制品生产企业，出口比例逐年增长。另外，公司的诸多质量控制方法也正逐步成为国内行业技术发展的方向之一。募资项目完成后，伴随着产能的扩大，公司的市场份额和行业竞争力也将得到进一步提升，其可持续发展能力将得到更多保证。

海莱士血液制品股份有限公司于1988年10月由美国稀有抗体抗原供应公司和上海市血液中心血制品输血器材经营公司合资成立。2007年3月，公司整体转制为股份有限公司，由科瑞天诚投资控股有限公司与莱士中国有限公司各出资50％。公司是中国第一家中外合资的血液制品有限公司。
    血制品企业的竞争力主要在于投浆量、产品线和品牌三个因素。公司06 年投浆390 吨，占全国投浆量的8%左右，仅排在华兰生物和成都蓉生之后，位列第三。公司目前能生产7 种血制品，另外乙免也拿到了临床批件，产品线在国内企业中属第二。因此无论从产品线还是投浆量上来看，公司的实力在我国的血制品行中都排名三甲之列。另外，公司产品质量和安全性高于国家法定的质量控制标准，因此产品实行优质优价，产品价格高于国内行业平均水平，具有品牌优势。
    公司股票公开发行后，2007年摊薄每股收益为0.51元。通过此次募集资金，公司计划将投浆量扩增到700 吨，主要产品人血白蛋白和静免的产能扩增75%。凝血因子类产品的产能也大幅增长，新增一条新产品静注乙免的生产线，这些小制品产能的增加和生产线的增加可以提高血浆的综合利用率，提高产品毛利率

002254  买入理由     公司是全国首家氨纶纤维生产企业，也是国内氨纶行业龙头企业和最大芳纶纤维制造企业，主要产品氨纶纤维、芳纶纤维，属新材料领域，技术含量高、附加值高，是化纤行业高精尖产品。
    投资亮点：
    (1)公司在未来3至5年内，将充分发挥在高端产品研发、品牌、规模等方面优势，做强做大特种化纤主业，在继续加大差别化、功能化、环保型新纤维品种开发及产业化的同时，加强对芳纶、PPS等高端特种化纤研发和市场开拓力度，成为国际特种化纤行业知名企业，随着生产经营规模不断扩大，预计未来3至5年内，销售收入和利润将继续保持较快增长，到2010年，力争实现主营业务收入超过20亿元。
    (2)公司不仅成功掌握聚合、纺丝、溶剂回收等氨纶、间位芳纶核心制造技术，更重要是形成一套合理健全自主创新体系，氨纶和间位芳纶每一次规模扩张，都将自主开发技术进行成功应用。
    （3）公司已建成氨纶、芳纶并举，国内外均覆盖营销网络，产品销售区域极为广阔，氨纶销售部下设14个区域办事处，产品主要销往浙江、江苏、广东、山东、福建等国内纺织企业集中地区，芳纶产品与国内大客户建立长期稳定联系，芳纶产品出口28个国家和地区。
    目前拥有2.2 万吨氨纶、2800 吨芳纶1313 的生产能力。公司将芳纶作为未来主要发展重点，计划发行3200 万股，发行价18.69 元。募股项目用于扩大芳纶1313 产能和进行芳纶1414 的产业化。芳纶作为技术壁垒很高的特种纤维，用途非常广泛，市场前景看好，而国内能够生产的企业很少，我们看好公司芳纶业务发展前景。
        公司强大的研发力量、人才队伍以及合适的销售策略是我们看好公司芳纶业务的内在原因。氨纶行业前景不明朗，而公司未来不打算扩大氨纶产能，氨纶业务效益波动不大。08 年下半年公司完成1500 吨芳纶1313 募股项目和芳纶1414 中试，这是未来公司业绩增长的基础。
公司芳纶业务在国内处于绝对领先地位。公司是我国芳纶纤维工业的开创者和龙头企业，目前公司芳纶1313实际产能已达到2800吨/年，超过日本帝人公司成为世界第二大芳纶1313产品生产企业。目前公司已建成的100吨/年芳纶1414中试生产线正处于试车的系统调试阶段，预计2009年公司1000吨/年对位芳纶项目预计将可投入生产，从而跻身世界少数几家芳纶1414生产企业行列。
　　职工持股的模式有利于公司技术主导型发展战略的顺利实施。公司职工直接及间接持有公司股票总数占发行前公司股票总数的73.5％，发行后也将占到54.8％，员工利益与企业利益实现了高度捆绑，有利于公司技术主导型企业发展战略的实施。
　　募集资金项目分析。随着一系列募投项目的建成投产以及后继扩产计划的实施，到2010年，公司将形成芳纶1313产品生产能力5800吨/年，芳纶1414产品2000吨/年，氨纶产品24500吨/年，预计届时芳纶产品销售收入将占总销售收入的45%左右，而贡献利润将占到60％以上。
★最新主要指标★  ｜08-06-30｜08-03-31｜07-12-31｜06-12-31｜05-12-31｜
｜每股收益(元)      ｜1.5100  ｜0.8300  ｜3.7420  ｜0.5100  ｜0.3820  ｜
｜每股净资产(元)    ｜12.9700 ｜10.9800 ｜10.0184 ｜6.2800  ｜7.7700  ｜
｜净资产收益率(％)  ｜8.76    ｜7.59    ｜37.35   ｜8.12    ｜4.91    ｜
｜总股本(亿股)      ｜1.2550  ｜0.9350  ｜0.9350  ｜0.9350  ｜0.9350  ｜
｜实际流通A股(亿股) ｜0.2560  ｜-       ｜-       ｜-       ｜-       ｜
｜限售流通A股(亿股) ｜0.9350  ｜-       ｜-       ｜-       ｜-       ｜
｜最新指标变动原因  ｜业绩快报｜        ｜        ｜        ｜        ｜
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｜08-03-31 每股资本公积: 1.330 主营收入(万元):  37321.04同比增 12.23% ｜
｜08-03-31 每股未分利润: 6.209   净利润(万元):   7306.90同比增 58.41% ｜
｜            烟台氨纶(002254)特种化纤开拓者
　　将成为国内唯一生产芳纶1414的企业，芳纶1313设计产能位居世界第二
    今日，作为国内氨纶行业的龙头企业，烟台氨纶正式踏上通向资本市场的红地毯。但细看其招股书却可以发现，这家以“氨纶”命名的企业，募集资金却投向了更具竞争优势的芳纶产业。
　　氨纶市场重陷低谷
    从近几年氨纶价格的大幅波动，可以推测出烟台氨纶为何没有将募集资金投向他们的“老本行”氨纶产业。
    2005、2006年是氨纶行业发展最低谷的两年。以氨纶常规品种40D 氨纶为例，该产品2005年初的价格为55000元/吨，到年底，价格一度跌至约44000 元/吨的低谷水平，行业内的小企业大多处于亏损边缘。
    但从2006 年6 月起，氨纶的价格开始逐步回升，40D 氨纶的价格自2005 年底的44000元/吨涨至2007 年3 月的92000元/吨。到去年年末，价格逐步回调至70000元/吨左右。然而，2008年的价格又一次步入下滑通道，目前的价格为48000元/吨。
    “市场形势的好转引发了新一轮产能扩张，预计未来仍将呈现供大于求的格局。”中信建投化纤研究员王春燕认为。
    截至去年12月31日，烟台氨纶的氨纶丝年生产能力为2.2万吨，市场占有率一直稳定在9%以上。从近三年氨纶产品对该公司的贡献来看，主营业务收入所占的比重均超过了75%，2007年占销售收入比为82%。
    “2008年，随着氨纶市场价格的下降，氨纶毛利贡献将回落，平均毛利率水平在20%左右。”王春燕分析。
　　芳纶产业具垄断优势
    烟台氨纶于2004年5月真正实现了芳纶1313的产业化，公司产品结构也由单一的氨纶转变为氨纶和芳纶两种产品，目前公司已成为国内最大的芳纶纤维制造企业。由于垄断和研发优势，有预测认为，芳纶将成为烟台氨纶今后几年利润增长的主要来源。
    目前，国内仅有烟台氨纶和广东新会彩艳股份有限公司两家企业生产芳纶1313 。截至2006年底，烟台氨纶的芳纶1313设计产能达到2500吨/年，超过日本帝人，位居世界第二。
    目前，在全球范围内，只有四家企业实现了芳纶1414的产业化。美国杜邦的产能为3.3万吨/年，日本帝人2.45万吨/年，韩国科隆1000吨/年，俄罗斯某公司1000 吨/年。待烟台氨纶的芳纶1414投产后，它将成为国内唯一一家生产芳纶1414的企业，按照该公司的产业化经验和定价理念推断，预计此产品将维持较高的毛利水平。
    近几年，中国对芳纶的消费量在不断增长，2005年国内消费芳纶850吨，2006年1600吨，2007年该数字增加至2000吨。目前，烟台氨纶的市场占有率在70%左右。
    烟台氨纶董事长兼总经理朱敏英在网上路演时表示：“对于芳纶的原料，公司有介入的可能，而对于芳纶的下游产业，公司不会轻易介入，除非我们的客户没有能力进行该下游产品的开发。”
    目前，烟台氨纶的芳纶1414中试线已经进入系统调试阶段，主要的3个生产阶段已经完成2段，第3段正在进行之中，预计将于近期完成，1000吨产业化工程预计将于2009年下半年投产。
     ｜

这算是炫耀呢还是马后炮呢？

你要像大唐一样上市前就推荐并说明理由，大家也许会佩服你…………

早点通知，早点说明

你推荐的太晚了

哈哈哈，近期关注002254的太多了。

楼主水平很高。从你那个二十五块三就可以看出来！历害

引用:

原帖由 续集 于 2008-8-11 00:56 发表
楼主水平很高。从你那个二十五块三就可以看出来！历害

有意思.

引用:

原帖由 路西法之假面 于 2008-8-9 14:29 发表
你要像大唐一样上市前就推荐并说明理由，大家也许会佩服你…………

说得好啊！同感、同感！

路过

能编辑整齐一点看着就舒服了.